P2P investice čeká raketový růst. Budou u toho i Češi?
V loňském roce většina tradičních investičních nástrojů včetně akcií, nemovitostí nebo podílových fondů pod vlivem inflace, problémů s dodavatelskými řetězci i rostoucích úrokových sazeb ztrácela na hodnotě. Populárnější se tak stávají investice s pevným výnosem.
Češi patří dlouhodobě mezi konzervativní investory a spoléhají se typicky například na investice do nemovitostí. Nyní ovšem přicházejí na nový způsob, jak bojovat s inflací. Souběžně s ochlazováním realitního trhu tak jdou s trendem růstu globálního trhu P2P / P2B úvěrů, který se do roku 2030 zvětší až desetinásobně.
Podle čerstvých odhadů společnosti Acumen Research and Consulting globální trh P2P úvěrů poroste ročním tempem 29,1 procenta. Z 82,3 miliardy dolarů v roce 2021 se očekává nárůst na 804,2 miliardy dolarů v roce 2030. Trh s P2P (peer-to-peer) a P2B (peer-to-bussiness) investicemi totiž nabízí možnost vysokého zhodnocení, které navíc není závislé na dění na finančních trzích. Investice do zajištěných úvěrů tak mohou částečně nahradit tradiční investice ovlivněné inflací a úrokovými sazbami.
Březnový otřes v bankovním sektoru sice položil jen pár regionálních bank v USA a Credit Suisse. Dlouhodobý dopad to však bude mít na celou ekonomiku. Banky totiž přestávají být ochotné poskytovat úvěry, což pocítí zejména malé a střední podniky a také začínající firmy, uvedli odborníci na Investiční snídani nazvané Alternativní financování aneb Jak přečkat zamrzlý trh. Pořádala ji investiční společnost EMUN, byznysový portál newstream.cz byl mediálním partnerem akce.
Bankovní krize bude mít dlouhodobé dopady. Malé a střední firmy přicházejí o peníze
Money
Češi hledají nové příležitosti
Mezi Čechy se dlouhodobě těšily největší oblibě investice do nemovitostí. Na realitní trh ovšem loni silně dopadl právě růst úrokových sazeb a stejně tomu bude i v roce 2023. Konzervativní Čeští investoři proto hledají jiné možnosti s podobným poměrem rizika a výnosu. Jednou z cest jsou investice do úvěrů zajištěných nemovitostí. Ty mohou na rozdíl od přímých investicí do nemovitostí přinášet i v letošním roce výnos až 10 procent.
„České investiční prostředí je tradičně konzervativní, suverénně vládnou investice do nemovitostí. Realitní trh výrazně zpomalil a lidé jsou a budou nuceni hledat jiné, lepší investiční příležitosti. Šikovní Češi i v dnešní turbulentní době našli uličku v podobě investic do úvěrů. Mohou tak investovat do oblíbených nemovitostí a zároveň bojovat s inflací, nebo ji dokonce překonat, přičemž mohou své investiční portfolio mnohem lépe diverzifikovat“ vysvětluje Pavel Klema, CEO české fintechové platformy Bondster.
Co je alternativní dluh, proč jeho popularita sílí a je možné se tohoto trendu efektivně zúčastnit? To se diskutující pokusili vysvětlit na Investiční snídani, kterou pořádala společnost EMUN ve spolupráci s hlavními partnery KPMG ČR a PPF bankou. Sledujte záznam z akce. 
Co čekat od alternativních forem financování? Odpovídají účastníci Investiční snídaně
Money
Poučení z roku 2022: nesázet na jednu kartu
Po zkušenostech z minulého roku budou letos investoři svoje aktiva mnohem více diverzifikovat. U celé řady z nich totiž převládala v portfoliu koncentrace investičních rizik nad zdravou diverzifikací, což bylo hlavním důvodem ztrát. Podle analytiků Bondsteru můžeme sledovat, že ani Češi už se nespoléhají jen na jeden typ investice.
„Dříve bylo mezi Čechy evergreenem, že kdo chtěl zhodnotit svoje peníze, koupil byt. Češi se ale naštěstí z turbulentního roku 2022 poučili a do budoucna budou svoje peníze rozdělovat mezi více různých investic. Nabídka tradičních nástrojů, které mohou v roce 2023 přinést stabilní zisk srovnatelný s výší inflace, je ale velmi omezená. Proto budou Češi stále častěji zařazovat do portfolia i nové či netradiční nástroje,” dodává Klema.
Jen P2B investice přes platformu Bondster, která už od roku 2017 propojuje nebankovní společnosti s investory, už využívá 17 tisíc investorů. Průměrný roční výnos investora zde činil v minulém roce 12,8 procenta, a u úvěrů, do kterých uživatelé investovali nejčastěji, šlo dokonce o 16 až 17 procent.
Trh s úvěry sice v letošním roce očekává změny, nadále ale bude zůstávat stabilní. Pokles čeká pod vlivem vysokých úrokových sazeb zvláště hypotéky. Stále však bude přetrvávat poptávka po jiných typech úvěrů, a to jak spotřebitelských, tak podnikatelských.
Realitní trh se pomalu rozjíždí. Češi si pomalu zvykli na vyšší hypotéční sazby a vyrovnali se s energetickou krizí, což se projevuje i na mírném zvyšování poptávky po bytech, říká Hendrik Meyer, ředitel realitní skupiny EHS, do níž patří firmy Bezrealitky, Maxima Reality či M&M Reality.
Realitní trh přeje kupujícím. Mají větší šanci na slevu, říká šéf skupiny EHS
Reality
„Trh s úvěry bude tento rok ovlivněn zejména růstem úrokových sazeb, výší úroků pro dlužníky a ekonomickou nejistotou. Pozorujeme také větší obezřetnost ze strany poskytovatelů úvěrů, tedy bank i nebankovních společností, a menší míru schvalování úvěrů. Pro investory do úvěrů jde o dobré zprávy, neboť vyšší úrokové sazby zvyšují potenciální výnosy. Větší opatrnost poskytovatelů zároveň snižuje rizika pro investory. Protože máme v nabídce úvěry ze 22 zemí a 4 kontinentů, nemají na investory při vhodné diverzifikaci příliš velký vliv dopady makroekonomických změn v České republice,“ komentuje Klema výhledy pro tento rok.
Větší regulace přinese větší důvěru
Právě v oblasti zvyšování ochrany prostředků P2P/P2B investorů dochází v poslední době k celé řadě pokroků. Nestabilní trh v roce 2022 ovlivnil důvěru investorů napříč všemi odvětvími a reagovat na to musí i zprostředkovatelé investic do úvěrů. Ruku v ruce s touto samoregulací jde i snaha o větší kontrolu nad tímto prostředím ze strany legislativy.
Investiční platformy proto přicházejí s novými a více zabezpečenými produkty. Příkladem mohou být třeba úvěrové listy, které zajišťují ochranu a transparentnost investic v souladu se směrnicí o trzích finančních nástrojů MiFiD II. V případě Bondsteru pak jde například o úvěry zajištěné nemovitostí nebo s garancí zpětného odkupu.
„S ohledem na to, jak bude vypadat investiční trh v roce 2023, očekáváme výrazný růst zájmu o P2B investování. I díky větší transparentnosti a důvěryhodnosti těchto investic se k nim navíc začne přiklánět i stále více konzervativnějších českých investorů, kteří hledají atraktivní výnosy při rozumné míře rizika,” uzavírá Klema.
Biofarma v Lotyšsku, která potřebuje doplnit sezónní zemědělskou techniku, aby mohla rozšířit své farmářské podnikání. Činžák v Německu, který chce odkoupit další část bloku, zrekonstruovat a prodat apartmenty. Hotýlek v anglickém Ulverstonu nebo koupě bytového domu v Plzni, britském Canterbury či Vídni, které také potřebují renovaci. I tak mohou vypadat investice do realit, na které dosáhne „obyčejný“ smrtelník bez milionových úspor. Díky realitním crowdfundingovým platformám k tomu dnes už stačí jen minimální prostředky pro investici, a to od jedné tisícikoruny či stovky euro výše. 
Investovat do nemovitostí jde i bez milionů na účtu. Jak funguje realitní crowdfunding
Reality
PODZIMNÍ NEWSTREAM CLUB PRÁVĚ VYCHÁZÍ
Jak se udržet v kondici a vytvářet dlouhodobou hodnotu? Snaha udržovat se v souladu s nároky doby je hlavní téma aktuálního magazínu Newstream CLUB, který nyní vychází, s podtitulem VYJEDNEJTE SI SVŮJ ŽIVOT.
Proč se vyjednávání stává jednou z hlavních dovedností pro budoucí úspěch, vysvětlí přední český vyjednavač a titulkový muž Radim Pařík.
Na otázku ‚Jak zůstat relevantní i v dalších letech?‘ odpovídají i další osobnosti byznysu, showbyznysu, ale také medicíny. Například vyhlášená pohybová lékařka Karolína Velebová, která se stará o řadu vrcholových sportovců včetně olympioniků. Dědička kávového impéria Christina Meinl ukazuje na historii legendární firmy, jak důležité bylo pro její přežití a dlouhodobý úspěch ochota radikálně se změnit a začít znovu téměř od nuly.
Partner Penta Investments Václav Jirků popisuje, jak důležitou roli bude hrát soukromý sektor ve zdravotní péči a sociálních službách.
O duševním zdraví, wellbeingu a o tom, jak jich dosahovat pomocí moderních technologií, hovoří Jiří Diblík, spolutvůrcem globálně úspěšné wellbeingové a mental health aplikace VOS Health.
Páté vydání čtvrtletníku Newstream CLUB je v prodeji na stáncích i v online distribuci Send, kde je možné titul také předplatit. Digitální verzi magazínu lze zakoupit přímo na webu newstream.cz.
Na další číslo se můžete těšit již v prosinci.
